Capitolia
ব্যাংক অন্যের টাকা ধার দেয়। তাই একটা প্রশ্ন বারবার ওঠে: পড়ার আগে সে কত লোকসান সইতে পারে?
উত্তর এক শব্দে: নিজস্ব পুঁজি। এটা শেয়ারধারীদের টাকা, যা সবার আগে লোকসান শুষে নেয়।
ধরা যাক একটা ব্যাংকের একশো ইউরোর ঋণ, তার মধ্যে আট ইউরো নিজস্ব পুঁজি। বাকিটা জমা আর দেনা।
আট ইউরোর ঋণ শোধ না হলে শেয়ারধারীরা সব হারায়। কিন্তু জমাকারীরা অক্ষত।
মাত্র তিন ইউরো নিজস্ব পুঁজি থাকলে তিন ইউরো লোকসানই যথেষ্ট। তার পরে জমাকারীরা দাম দেয়।
ব্যাংক নিয়ন্ত্রণ পুরোটা এই গদিকে ঘিরে। আর তা লেখা হয় সুইজারল্যান্ডের এক ছোট শহরে: বাসেলে।
এক হাজার নয়শো অষ্টাশি, বাসেল এক। প্রথমবার বড় দেশগুলো একটা সাধারণ নিয়ম বাঁধে: আট শতাংশ।
একশো ইউরো ঝুঁকিতে আট ইউরো নিজস্ব পুঁজি। কিন্তু সব ঋণ সমান গোনা হয় না।
কোম্পানিকে ঋণ পুরোটা গোনা হয়। বাড়ির ঋণ অর্ধেক। ধনী দেশের সরকারি ঋণ: শূন্য।
অ্যাপে এই অধ্যায়টি অ্যানিমেটেড ও বর্ণিত, কার্ডের পর কার্ড। ফ্রি ট্রায়াল শুরু করুন.
ডাউনলোড করুনApp Storeব্যাংকগুলো দ্রুত শেখে। তারা যা কম গোনা হয়, তা দিয়ে খাতা ভরে, একই গদিতে বেশি ধার দিতে।
দুই হাজার চার, বাসেল দুই। সবচেয়ে বড় ব্যাংকগুলো এখন নিজেদের মডেলে নিজেদের ঝুঁকি মাপতে পারে।
চার বছর পরে দুই হাজার আটের সংকট দেখায়, মডেলগুলো বিপদকে অনেক কম আন্দাজ করেছিল।
দুই হাজার দশ, বাসেল তিন। বেশি নিজস্ব পুঁজি, ভালো মানের, আর বাধ্যতামূলক তরলতার রিজার্ভ।
গদির মূল অংশ নূন্যতম সাত শতাংশে ওঠে, নিরাপত্তা রিজার্ভসহ। সবচেয়ে বড় ব্যাংকগুলোকে আরও যোগ করতে হয়।
তিন চুক্তি, আর প্রতিবার আগেরটার ফাঁক দেখাতে একটা সংকট। নিয়ম সবসময় বাজারের পেছনে ছোটে।
দ্বিতীয় হাতিয়ার: চাপ পরীক্ষা। নিয়ন্ত্রক একটা বিপর্যয় বানায়, দেখে ব্যাংক টিকে কি না।
বেকারত্ব ছুটছে, বাড়ির দাম পড়ছে, শেয়ারবাজার নামছে: সবকিছু খাতায় কাগজে প্রয়োগ করা হয়।
যুক্তরাষ্ট্রে বড় ব্যাংকগুলোর জন্য পরীক্ষা বার্ষিক। ইউরোপে দুই বছরে একবার।
জানা সীমা: শুধু কল্পনা করা সংকট পরীক্ষা করা যায়। পরেরটা প্রায় কখনো ভাবা সংকটের মতো হয় না।
বাকি সবচেয়ে পুরোনো সমস্যা: পড়তে দেওয়া যায় না এত বড় ব্যাংক।
তার পতন পুরো ব্যবস্থা টানতে পারলে সরকার তাকে বাঁচাবে। আর সে জানলে বেশি ঝুঁকি নিতে পারে।
নিয়মে একটা পরিকল্পনা আছে: হারবে শেয়ারধারী আর পাওনাদার, করদাতা নয়।
দুই হাজার তেইশের মার্চ: ক্রেডিট সুইস টলে। পরিকল্পনা কাজে লাগে না। কর্তৃপক্ষ এক সপ্তাহান্তে ইউবিএস দিয়ে তাকে কিনিয়ে দেয়।
সমস্যা আকারে বদলেছে, প্রকৃতিতে নয়। একটা বড় ব্যাংক আরও বড় হয়ে গেছে।
মূল কথা মনে রাখুন: ব্যাংকের মজবুতি তার গদির মাপ। আর নিয়ম শুধু সেটা বাধ্যতামূলক করে।